Токсичные инструменты банков: три истории о неудачных вложениях
Доверившись словам менеджера, человек и не подозревает о том, что рискует вовсе потерять сбережения, не говоря уже о доходе. Ниже представлены три варианта сомнительных инвестиций, при котором вы рискуете потерять капитал, если не обладать достаточными навыками работы и не проверить надежность организации.
История первая — вексельный обман
Векселем называют долговую ценную бумагу, предоставляющую право получения процентов за переданные эмитенту деньги. Поскольку подобная инвестиция не обеспечена финансовой защитой, при банкротстве эмитента, инвестор теряет все вложенные средства.
Эту историю рассказали вкладчики Азиатско-Тихоокеанского банка, решившие вместо вклада разместить средства в векселя. Банк предложил такой вариант в качестве выгодной замены депозиту, заверив, что никаких отличий, кроме доходности, вексель не имеет. После подписания договора, инвесторы получили только свой экземпляр подписанного документа, а в момент заключения сделки представители банка сообщили об отсутствии рисков, поскольку вексельное размещение длится не более 3 месяцев, а на процедуру банкротства уходит от полугода. На практике, клиенту денег не вернули и направили в Москву для предъявления претензий.
Оказалось, что банк предложил заменить вклад на дисконтный вексель «ФТК», который продается меньше номинальной стоимости, а к моменту истечения срока держатель векселя забирает средства по полной стоимости. У компании ФТК отсутствовала прибыль, а финансовое учреждение сформировало резервы на сто процентов. Держателям бумаг попросту выдали новые векселя на миллиарды рублей. Эти действия ЦБ РФ оценил как создание финансовой пирамиды, а банку теперь предстоит санация.
Обманутым вкладчикам рекомендован подавать иск в суд в отношении компании и банка. Спустя некоторое время компания заявила о выкупе части векселей на полмиллиона рублей, однако до сих пор нет ясности, вернут ли деньги остальным. Все, что остается людям, потерявшим средства на векселях, это устраивать пикеты в разных регионах России.
Если цель стоит вложить средства с наименьшим риском, вексельное размещение не подойдет. Собираясь получать доход от векселя, необходимо тщательно оценить капитализацию компании и изучить условия и обязательства по выплатам. При наличии финансовых затруднений, держатель векселя станет последним в списке тех, кому должна заплатить компания. Как утверждают эксперты, если человек хочет получать доход, вместо векселя рекомендуется обратить внимание на облигации.
История вторая — минор кредитных нот
К производным финансовым инструментам относят кредитную ноту. Схема предполагает передачу покупателям бумаг кредитных рисков от эмитента. Иными словами, компания выдает займ, финансирование которого частично обеспечено участием инвестора. По мере кредитных выплат инвестор получает доход.
Кредитные ноты хорошо помнят вкладчики ВИП-категории банка Траст. В 2014г. 2 тысячи инвесторов не смогли вернуть средства по инвестициям в кредитные ноты, выданные банком в роли агента. Выпуск был инициирован иностранной «дочкой» Траста, для дальнейшей передачи их субординированным займом самому банку. Эти средства с минимальной стоимостью в 5 миллионов рублей были учтены как собственный капитал финансового учреждения.
После объявления о санации банком были списаны субординированные кредиты организаций, инициировавших выпуск кредитных нот, после чего Траст отказался выплачивать по ним, поскольку эмиссию организовали другие структуры.
Судебные иски к банку со стороны обманутых граждан были мотивированы тем, что сам банк убеждал в безопасности инвестиций, как и по банковским депозитам, а доходность предлагалась выше. С позицией вкладчиков не согласен сам банк, поскольку держатели нот понимали, что участвуют в инвестиции с повышенной прибылью и риском, поэтому решение о вложении делалось осознанно. Прошло более 3 лет, однако призвать банк к ответу не удалось, и денег никто не вернул.
Схожая ситуация произошла с клиентами Промсвязьбанка, которым предложили участвовать в инвестициях в облигации Peters International (Cayman) Limited. Поскольку доход был обещал выше обычных ставок банка, вложение выглядело весьма привлекательно. Однако после этого последовала санация Центробанка и далее объявлен технический дефолт по кредитным нотам.
Кредитные ноты представляют особую опасность для непрофессиональных инвесторов (физлиц), и в намерения Центробанка входит запретить работу с субординированными облигациями. Чтобы стать профессиональным инвестором, потребуется пройти аттестацию на аудитора, получить сертификат CFA, иметь соответствующее образование и некоторый опыт финансовой работы.
Поскольку финансовое учреждение в условиях санации и снижения уровня капиталов вправе проводить списания субординированных займов, обеспечивающих возврат инвестированных по кредитным нотам средств, риск потери средств при использовании такого финансового инструмента огромен.
История третья — инвестиционное страхование жизни
В условиях нестабильности и снижения доходности вкладов, все большее количество людей обращают внимание на оформление страховки через ИСЖ (инвестиционное страхование). Условия выглядят привлекательно – страховщик получает взносы граждан и оформляет страховку на случай болезни или смерти. Полученные деньги размещают в ценные бумаги. При потере стоимости акций, клиенты компании защищены от убытков, а в случае роста стоимости человек вправе рассчитывать на доход. За услугу управления вложенными средствами компания берет некоторый процент. Однако, как и в случае с другими финансовыми инструментами, инвестиционное страхование не предусматривает защиту в АСВ. Если компания потеряет лицензию, вкладчик потеряет все инвестиции.
Иногда банки по собственной инициативе преподносят участие в ИСЖ как разновидность вклада, а по истечение некоторого времени в Центробанк поступают массовые жалобы на отсутствие прибыли по инвестированным средствам по завершении срока действия договора. В ближайших планах регулятора ввести обязанность о доведении по клиентов ИСЖ о возможных финансовых опасностях.
Банкам выгоден такой бизнес, ведь они работают за комиссию, не интересуясь тем, что по вложенным средствам часто не получают доход, либо средства и вовсе теряются.
ИСЖ часто рассматривают как вариант инвестиций для тех, что не заинтересован в декларации доходов, поскольку расходы на страховку не подлежат декларации, их нельзя заблокировать и арестовать. Не подлежат средства и разделу при оформлении развода, не предусмотрено налогообложение. Однако будущего клиента ИСЖ должна настораживать запись в условиях договора о том, что инвестор может рассчитывать на доход, а право и обязанность — разные вещи. Рассчитывать он может, однако в договоре не указано, что доход гарантирован.
Сталкивались ли Вы с обманом банка?Да!Нет…Рейтинг автораАвтор статьиМаксим ПогореловРаботал 7 лет в банке. Имею два высших образования ФИНЭК (Санкт-Петербургский государственный университет экономики и финансов) и СПбПУ (Санкт-Петербургский политехнический университет Петра Великого).Написано статей317Об авторе